很多內地消費者買理財，就沖著銀行最高收益率去的，即使達不到最高，收益率居中總行吧？而這種最高的預期是18%，最後實際收益為「零」的銀行理財產品，你還會買嗎？
拔高「預期」誤導客戶，銀行濫用規則誰來管？
「不說明實現概率，只宣傳所謂的預期收益率、最高收益率，就是對消費者耍流氓！」針對銀行理財產品存在的問題，上海市消保委副秘書長唐健盛表示：銀行在設計產品時應少玩點技術，多講點良心，要對消費者負責。
此話一出口，圍觀群眾就呼拉拉地湊過來：啥情況讓上海消保委怒不可遏，連「耍流氓」這樣的字眼都拋出來了？也有人心裡開始「敲小鼓」：年前發了不少獎金，手頭閑散資金較多，正打算過了年買個理財產品啥的。可這銀行理財產品靠譜嗎，還能不能買了？您的關注，就是我們的動力！財辣姐採訪了相關部門和專家，感覺這事還真挺棘手的。
1、收益率「看上去很美」，實現起來卻很難
引發上海消保委憤怒的，是一些銀行理財產品的收益率不靠譜。上海消保委聯合上海師範大學商學院課題組做了一項調查， 結果顯示：17家商業銀行去年上半年到期的一些理財產品，最高預期收益率與實際收益率差距太大，簡直就是拿消費者「開涮」。
比如，華僑銀行的一款股票掛鉤理財產品，預期最高收益率18%，預期最低收益率0，實際收益率為0；
江蘇銀行的一期「聚寶財富專享4號」產品，預期最高收益率為18.5%，預期最低收益率為1.5%，實際收益率為1.5%；
光大銀行一款掛鉤黃金的理財產品，預期最高收益率為17.25%，預期最低收益率為2.25%，實際收益率為2.25%。
您看出來了吧？這些理財產品的一個共同特點，就是把預期最高收益率標得老高，而消費者真正的回報，是那個最低收益率！對此，很多消費者難以接受，認為我買理財產品，就沖著最高收益率去的，即使達不到最高，收益率居中總行吧？最高的預期是18%，最後實際 收益為「零」，這也太糊弄人了！
這種情況並非個例。調查顯示，有1/3的理財產品是以「最低預期」收場，而能達到「最高預期」的產品，連4%都不到。也就是說，最高收益率是一個難以企及的「預期」，基本上都實現不了！
上海師範大學商學院副教授楊寶華說，「最高預期收益率」看上去很美，但在實際上實現的概率很小。比如，有的產品最高收益率是15%，但銀行模擬測算的實際預期收益率多集中在2%的水平。一般投資者尤其是老年人，被最高收益率吸引，結果卻大失所望。
2、管住銀行的「套路」，還得靠制度
然而，對於消費者的這些抱怨，銀行並不認賬。因為按照相關規定，理財產品可以承諾保本，但不能承諾固定收益，這是與儲蓄或買國債的最大區別。理財產品的回報率，通常是與某類資產掛鉤的，包括與外匯、指數、股票或商品掛鉤等。由於掛鉤資產在市場上起伏不定，相應理財產品的收益率就存在不確定性，只能用預期收益率來表述，給客戶在購買時提供參考。
而且，這個預期收益率只是個參考，並非是對客戶的承諾。就算達不到，客戶也不能向銀行「興師問罪」。況且，銀行還給出了最高和最低兩個「預期」，實際收益率沒出這個圈，說明「預期」準確，沒毛病啊！別說實際收益率沒「出圈」，就算比「最低預期」還低，銀行也沒有任何責任！
銀行說的這些，也是實情。因為，市場波動誰也說不準，「預期」就是一個大致的估算，能不能實現誰也保證不了。可是，這就能成為銀行隨便「預期」的理由嗎？甚至靠拔高「預期」推銷產品，誤導消費者？
這還真問到點子上了！要不怎麼說銀行「套路」深呢，本來「預期收益率」是個參考指標，但現在銀行把參考區間拉大了：收益率可能是18%，也可能是0%。這一腳天上一腳地上的，消費者還怎麼參考？完全沒有參考價值啊！
實際上，理財產品的「預期收益率」，並不是拍腦袋想出來的，它是有一定的依據和一整套演算法的。那請問銀行大佬們：目前，市場上大部分銀行理財的收益率在3%—5%之間，那18%的「預期」是怎麼算出來的？實現的可能性有多大？難怪上海消保委光火，因為真實統計下來，這些所謂的「最高收益率」實現的可能極小，就像扔一個硬幣，預測的不是正反面的概率，而是硬幣豎起來的概率！這麼小的概率，跟天上掉餡餅有一拼吧？
「這樣的做法顯然是不誠信、不靠譜的，銀行更應該少講些數字、多講點良心。」 唐健盛表示，產品預期收益率產生誤導，投資管理過程不夠透明，信息披露不夠規範等，是銀行理財產品存在的主要問題。
可是，光靠銀行「講良心」，肯定是不能解決拔高「預期」的問題。保護消費者權益，防止銀行濫用規則，最終還得靠制度。有學者提出，理財產品的「預期最高收益率」，應當標明實現的概率有多大，以利於消費直接作出判斷，這個最高「預期」是不是靠譜。
這是一個思路，但仍然管不住「拔高」問題。因為「預期」本來就是預測性質的，再讓銀行對這個「預測」進行預測，準不準銀行還是沒責任，老百姓卻被繞暈了！最根本的辦法，還是不讓這種被拔高的「預期收益率」出台，避免消費者受到誤導。比如，實現的可能性小於10%，就不能作為「最高預期收益率」！
當然，消費者自己也要清楚風險，理財產品是不保收益的，不管銀行「吹」得有多高，購買時也要貨比三家，市場上大多數理財產品收益率是多少？這家銀行以往的產品收益情況如何？都要做到心中有數。如果預期收益率高得離譜，您千萬別見錢眼開，還是多打幾個問號吧。
提醒消費者小心落入五大銀行理財陷阱
陷阱一：預期收益代替實際收益 用戶選擇銀行理財產品是為了獲取更高的收益，因此，高收益也成為了銀行宣傳理財產品，吸引用戶眼球的一個撒手鐧。為了吸引客戶，銀行在銷售理財產品時往往會刻意誇大收益，不少工作人員在給客戶講解時，也會口頭保證預期收益。銀行會在宣傳中強調此前發行的同類理財產品均達到預期收益，令客戶對收益產生心理預期，把預期收益當作是實際收益。而實際情況是，有很多結構型理財產品都沒有達到預期收益，有的甚至本金都虧損。
陷阱二：偷梁換柱，理財產品變身保險據統計，有30%的用戶在購買理財產品時被誤導，把保險當成了理財產品。不少保險公司的銷售人員會在銀行內推銷保險產品，而且銀行的工作人員也會給用戶推銷其代售的保險產品，用戶在銀行內很容易被「忽悠」，稀里糊塗的就買了保險。
市場監管部門提醒：用戶買理財產品時一定要注意產品認購書上，寫的是理財產品還是保險。如果被告知想要購買的理財產品已售完，而工作人員又推薦了另一款產品時，用戶就需要小心了，這個時候是最容易被銷售人員 「忽悠」，錯把保險當成理財產品。
陷阱三：延長募集期，導致收益縮水 理財產品在發售時都會有募集期，時間從兩三天到半個月不等。在募集期這一段時間裡，用戶的資金是沒有收益的，最多也只是按照活期利率計息。對於理財產品來說，募集期越長，實際收益率就會越低。這在一些短期理財產品上體現得非常明顯。例如某一款理財產品的預期收益率為6%，時間為30天，募集期為5天，如果用戶在募集期的第一天就購買該產品，那麼最後的實際收益率為6%×30÷35=5.14%，明顯低於6%的預期收益率。
市場監管部門提醒：由於理財產品都有額度限制，不少用戶為了搶額度，往往在產品募集的第一天就購買。而在募集期內，資金一般按照活期計算利息或者根本不計利息，這就會導致用戶的收益被攤薄，所以用戶在選擇理財產品時不要被名義上的高收益率所迷惑。
陷阱四：「霸王條款」賺取超額收益 在理財產品的說明書中，有些條款明顯偏向銀行。如，某些浮動收益型理財產品的說明書中會規定 「超過預期年化收益率的最高部分，將作為銀行投資管理費用」。也就是說，如果某產品的預期收益率為8%，但最後的實際收益率為10%，那麼多出的2%就歸銀行所有。
市場監管部門提醒：浮動收益型理財產品如果發生虧損，需要用戶自己承擔風險，但是產生的超額收益卻歸銀行。用戶在購買理財產品時要盡量遠離這些帶有「霸王條款」的產品。
陷阱五：避重就輕，信息披露不完整 銀行工作人員在推銷理財產品時，往往只強調收益，刻意淡化風險。產品說明中關於風險的表述有大量專業術語，普通用戶很難看懂。不披露或者選擇性披露信息，產品信息不完整、資金投資用途不明、收費項目不明、信息更新不及時等是很多理財說明書存在的問題。消費者在投資前務必要看清事實，保持理性，謹慎投資。
另外，消費者還要看清相關理財產品合同條款。在銀行售賣的理財產品，也有可能是投資公司的理財產品。這類理財產品合同上也會印有銀行的標誌，但合同與銀行無關。
市場監管部門提醒：凡是銀行自主發行的理財產品，均具有惟一的產品編碼，消費者可依據該編碼在「中國理財網」查詢到產品信息。凡無法通過中國理財網、公示代銷清單查詢到的產品，均非銀行正規產品，應予高度警惕
投資永遠是收益和風險成正比，風險意識最重要，投資之前先學習，不了解，看不懂，不投資。
