自從香港友邦「充裕未來2」美元儲蓄計劃將於2016年12月19日正式開售以來，一直想寫一份關於她的測評，今天有空就給大家說說這份目前來說是香港地區最好的美元儲蓄計划了，比保誠的雋升儲蓄計劃要好一些，具體就給大家說說。
將於2016年12月19日推出的「充裕未來2」帶來了以下幾個變化：
- 加強產品的保障功能，提高身故保額
- 加入受保人身故信託計劃
- 降低非保證收益率
- 提高保證收益率
由於年底這段時間有很多朋友計劃趕在原「充裕未來」停售之前來港投保，因此我在第一時間拿到「充裕未來2」的產品介紹，對比兩個版本的異同，為大家最終作出選擇提供意見參考。www.hkinsu.com
變化一：提高身故保額
原「充裕未來」的身故保額為「105%已繳保費」與「保證與非保證現金價值之和」兩者取大，壽險保障功能很小。
而「充裕未來2」的身故保額為「首十年在105%已繳保費的基礎上，每年增加2%已繳保費（相當於第十年為125%已繳保費）」與「保證與非保證現金價值之和」兩者取大。
看來，由於「充裕未來」本身是一款長期的美元儲蓄產品，身故保障功能並不重要，而且實際所消耗的成本也很小。不過增加身故保額畢竟不是壞事，多多益善。
變化二：加入受保人身故信託計劃
「充裕未來2」比較意外地加入了一個小信託計劃，而且無需任何額外收費，我認為這或許會成為未來財富傳承類產品的常見形式。
「充裕未來2」中，如果受保人的身故賠償高於50,000美元，保單持有人可以在其身故時安排信託計劃，按年/半年/季/月為保單的受益人提取不少於身故賠償總額2%的現金。
使用這種信託計劃安排，可以保證受保人的身故賠償不會被受益人所濫用，實現受保人的生前意志。這個計劃的唯一缺點是，信託中本金的利息太低，目前每年只有0.25%（非保證，或會隨著美元加息而有一定提升）。
變化三：降低非保證收益率
「充裕未來2」降低非保證收益率早已是意料之中，關鍵是降多少的問題。根據最新計劃書的數據，計算各個年份的收益率，「充裕未來」與「充裕未來2」的預期收益率對比如下：
通過上表的對比看出，在適宜的投資期（20-30年）中，「充裕未來2」5年繳費的預期收益率下降了約0.76%～0.98%，10年繳費的預期收益率下降了約0.91%～1.16%。預期收益率的下降對於保單的整體預期收益會產生很大的影響，我們再來看一下調整後的整體預期收益：
可以看到，在適宜的投資期（20-30年）中，「充裕未來2」5年繳費的整體預期收益下降了約12.3%～22.9%，10年繳費的整體預期收益下降了約12.9%～24.7%。
變化四：提高保證收益率
「充裕未來2」提高保證收益率可以說即在意料之外，又在情理之中。在意料之外是因為保X「雋升」本次調整僅僅調低了非保證收益，而保證收益卻一點都沒有提升；在情理之中，是因為美聯儲剛剛宣布了加息25個基點，而且未來幾年預計還會有多次加息，對於美元儲蓄保證收益的實現有了更高的把握。
根據最新計劃書的數據，「充裕未來」與「充裕未來2」的保證收益率對比如下：
整體來看，「充裕未來2」的長期保證收益由原來的1.00%提升至1.14%，長期保證收益略有提高，5年繳費計劃的保證回本期由21年變為20年，10年繳費計劃的保證回本期由26年變為24年。
對比完收益率，我們再來看一下調整後的保證收益率會對整體的保證收益有多大影響：www.hkinsu.com
可以看到，在適宜的投資期（20-30年）中，「充裕未來2」5年繳費的整體保證收益提高了約3.5%～11.9%，10年繳費的整體保證收益提升了約3.6%～13.6%。
總結
實際上，「充裕未來2」這次的升級基調早已確定：提高保證收益率，降低非保證收益率。提高早期的保證身故保額以及加入受保人身故信託計劃，為預期收益率的降低提供了一點小小的補償，但是對大部分為寶寶配置教育金、為自己配置養老金的家庭來說，意義不大。從長期來看，用0.70%左右的非保證收益換0.12%左右的保證收益，顯得代價略大，從「風險 – 回報」的角度來看，也不是特別划算。
